ما هو تحليل البيانات المالية؟

تعريف وأمثلة تحليل البيانات المالية

كيف يعمل تحليل البيانات المالية؟

ماذا يعني ذلك بالنسبة للمستثمرين الفرديين؟

تعريف وأمثلة تحليل البيانات المالية

تتضمن عملية تحليل البيانات المالية مراجعة التقارير المالية بهدف تقييم الوضع المالي للمؤسسة. يقوم المستثمرون بدراسة الدخل والمصروفات وحجم السيولة النقدية والربحية وغيرها من المؤشرات المالية لمعرفة مدى نجاح الأعمال التجارية. وبناءً على هذه المعرفة، يأمل بعض المستثمرين في التنبؤ بأداء الشركة في المستقبل.

ثلاثة من أكثر البيانات المالية شيوعًا هي:

• الميزانية العمومية
• بيان الدخل
• بيان التدفقات النقدية

هذه هي التقارير المالية الأكثر استخدامًا، ولكن هناك تقارير أخرى يمكن للمستثمرين استخدامها حسب احتياجاتهم.

كيف يعمل تحليل البيانات المالية؟

يستخدم المستثمرون الذين يبحثون عن الشركات تقارير مالية لفهم الماضي واتخاذ قرارات مستنيرة بشأن الاستثمار في شركة ما. من خلال مراجعة التفاصيل المالية، يمكنك رؤية كيف تغيرت معلومات الشركة المالية مع مرور الوقت وكيف تقارن بالمنافسين في نفس الصناعة.

توضح التقارير المالية معلومات يمكنك استخدامها لتحليل النسب المالية، أو ممارسة حسابات البيانات المالية لمحاولة فهم وضعية مالية للشركة. على سبيل المثال، يمكنك حساب نسبة السعر إلى الأرباح باستخدام معلومات الربح للسهم من بيان الدخل.

الميزانية العمومية

يوضح الميزانية العمومية أصول والتزامات الشركة. من خلال هذه المعلومات، يمكنك معرفة ما إذا كانت الشركة تعاني من مستويات عالية من الديون مقارنة بالأصول. ومن خلال مراجعة الميزانيات العمومية السابقة، قد تكتشف اتجاهات مثل الاعتماد المتزايد على الديون أو القضاء على الديون. تتضمن الميزانية العمومية أيضًا بيان حقوق المساهمين، الذي يشرح قيمة الأسهم القائمة. يقوم هذا البيان بتقرير التغييرات في عدد الأسهم وكذلك عمليات الشراء والبيع الأخرى.

بيان الدخل

يوضح بيان الدخل، المعروف أيضًا ببيان الربح والخسارة، كمية الإيرادات التي تحققها الشركة ومكان إنفاق هذا المال. يتم تنظيم المصروفات في فئات مثل المصروفات التشغيلية وتكلفة البضائع المباعة، مما يساعد المستثمرين على تحديد مكان إنفاق الشركة للأموال. يوضح السطر السفلي لبيان الدخل الأرباح الصافية، وهي المبلغ المتبقي بعد دفع جميع المصروفات. يوضح بيان الدخل للمستثمرين ما إذا كانت الشركة تعمل بخسارة أم لا.

بيان التدفقات النقدية

يقوم بيان التدفقات النقدية بتسجيل المدفوعات إلى الشركة والمدفوعات منها. يعد التدفق النقدي أمرًا حاسمًا، حيث يمكن أن يؤدي نفاد السيولة النقدية إلى تعثر الشركة. يختلف التدفق النقدي عن الأرباح المبينة في بيان الدخل. قد يتضمن بيان الدخل “مصروفات” غير مرتبطة بالتدفقات النقدية (مثل الاستهلاك أو الاستهلاك)، لذلك قد لا توفر أرباحه ما يكفي من التفصيل حول وضعية الشركة النقدية. وبالتالي، من المهم تقييم تدفقات النقد الواردة والصادرة عن الشركة بشكل منفصل عن الأرقام الموجودة في بيان الدخل.

ماذا يعني ذلك بالنسبة للمستثمرين الفرديين؟

يساعد تحليل البيانات المالية المستثمرين على التعرف على أوضاع الشركة المالية لاتخاذ قرارات استثمارية مستنيرة. ولكن من المهم أن تأخذ في الاعتبار عدة نقاط رئيسية حول ممارسة استخدام البيانات المالية:

• كل تقرير هو لحظة محددة في البيانات المالية، ويمكن أن تتغير أوضاع الشركة المالية بعد إعداد التقرير.
• يمكنك فهم كيفية تطور وضعية الشركة المالية مع مرور الوقت من خلال استخدام أكثر من تقرير مالي واحد.
• يختار العديد من المستثمرين تعلم كيف تقارن التقارير المالية للشركات المنافسة مع الشركة التي يدرسونها.
• إذا اعتمدت على تحليل البيانات المالية، يجب عليك متابعة الشركة والصناعة بشكل مستمر.
• قد تتغير الاتجاهات الإيجابية بسرعة وتكون في بعض الأحيان علامات على وجود مشاكل.

الأرقام التي تجدها في التقارير المالية هي جزء واحد فقط من الصورة الكبيرة. للحصول على وضوح أكثر بشأن أي شركة تفكر في الاستثمار فيها، تحتاج أيضًا إلى فهم نوعي لما يحدث. قد يتطلب ذلك قراءة الوصف السردي وتقارير الأخبار ومصادر أخرى.

ملاحظة: تحليل البيانات المالية هو عملية مستمرة للمستثمرين، وليس مهمة مرة واحدة.

لا يلزمك بالضرورة الانخراط في تحليل البيانات المالية إذا كنت ترغب في الاستثمار. هذه الممارسة تعتبر في المقام الأول لمن يختارون الأسهم، ولا يلزمك تحليل واختيار الأسهم الفردية عند الاستثمار. بدلاً من ذلك، يمكنك ممارسة الاستثمار السلبي باستخدام صناديق المؤشر وصناديق ETF السلبية. بهذا النهج، تستثمر في السوق ككل بدلاً من اختيار الأوراق المالية الفردية (أو الاعتماد على شخص ما لاختيار الأسهم بالنيابة عنك).

الاستنتاجات الرئيسية

تحليل البيانات المالية هو ممارسة قراءة تقارير الشركة لمعرفة المزيد عن الوضع المالي للمؤسسة. توفر التقارير المالية معلومات يمكنك استخدامها للحسابات وتحليل النسب وتحليل الاتجاهات. المستثمرون الذين يتبعون نهج الاستثمار السلبي لا يحتاجون إلى اختيار الأسهم الفردية أو تحليل تقارير الشركة. حاول أن تتجاوز الأرقام المتاحة في التقارير المالية وابحث عن الاتجاهات الكبرى والمنافسين وقضايا الإدارة وغيرها.

Source: https://www.thebalancemoney.com/what-is-financial-statement-analysis-5197221