الأسهم والسندات تلعب دورًا مختلفًا في محفظتك

عندما تبدأ في الاستثمار ، يجب أن تتعرف على الأدوار المختلفة التي تلعبها الأسهم والسندات في محفظتك. إنها أكثر من مجرد توليد الدخل أو النمو. من المهم أن تتعرف على كل نوع وبعض الاستراتيجيات المختلفة التي يمكنك استخدامها. بهذه الطريقة ، يمكنك اتخاذ قرارات أكثر معرفة. يمكن أن تساعدك هذه القرارات في تحقيق أهدافك المالية.

اختلافات الأسهم والسندات

تمثل الأسهم حصة ملكية في شركة مدرجة في البورصة. تكون عادةً أكثر تقلبًا من السندات ، التي تعتبر قرضًا للمصدر. يمكن أن يساعد تواجد مزيج محدد مسبقًا من الأسهم والسندات في محفظتك على توازن مستويات التقلب. يمكن أيضًا أن يكون لتوزيع الأصول الاستراتيجية للأسهم والسندات فوائد ضريبية أيضًا.

مدى تقلب الأسهم

تعتبر الأسهم معروفة بتقلبها. يقوم المستثمرون بالمزايدة عليها ، ولا يتم ضمان الربح. لهذه الأسباب ، يمكن أن تغمر الطمع والخوف السوق أحيانًا. تم بيع الشركات القوية بشكل أساسي بأقل من قيمتها الحقيقية خلال فترة انخفاض السوق والاقتصاد. وقد تم بيعها بأسعار أقل بكثير مما يجب أن تكون عليه.

مدى تقلب السندات

عادةً ما تكون السندات أقل تقلبًا من الأسهم. ولكن يمكن أن تشهد السندات تقلبات شديدة في الأسعار أيضًا. كان ذلك صحيحًا خلال الانهيار السوقي في الفترة من عام 2007 إلى عام 2009. كانت البنوك الاستثمارية تعلن الإفلاس وتحاول جمع النقد بأي طريقة ممكنة بعد انفجار فقاعة الإسكان. ألقت هذه البنوك كميات ضخمة من الأوراق المالية ذات الدخل الثابت في السوق. وهذا أدى إلى انخفاض الأسعار.

كيف يمكنك تثبيت محفظتك؟

يمكن أن تساعد الأسهم والسندات معًا في توازن التقلب في محفظتك. من خلال دمج الاثنين بطريقة محسوبة ، من المرجح أن تتمكن من تقليل مخاطر كل منهما. يمكن أيضًا أن يمنحك هذا دفاعًا معززًا ضد وصول ركود أو كساد.

استراتيجية شائعة للحد من المخاطر هي أن يقوم المستثمر بطرح عمره من 100. ثم يستخدم هذا النتيجة لنسبة الأسهم في محفظته مع الاستثمار الباقي في السندات. مع التقدم في العمر ، يتم نقل الأسهم إلى السندات بناءً على استراتيجية العمر المنقوص من 100. توفر الأسهم فرصة للنمو عندما تكون أصغر سنًا. كما أنها تمنح الوقت لتكاثر الأرباح. ثم ، عندما تكون أكبر سنًا ، يمكن أن توفر السندات الأكثر استقرارًا لك دخلاً.

هناك العديد من الاستراتيجيات الأخرى التي يمكنك استخدامها لتخصيص الأصول في محفظتك. على سبيل المثال ، لدى Vanguard قائمة باستراتيجيات التخصيص التي يستخدمونها اعتمادًا على أهداف المستثمر. يمكنك اختيار بين تخصيص المدخول والتوازن والنمو.

لماذا تعتبر وضع الأصول مهمًا؟

بالإضافة إلى التخصيص ، من المهم عند اختيار مزيج الأسهم والسندات أن تقسم محفظتك استنادًا إلى استراتيجية إدارة الضرائب. يمكن أن تستولي الضرائب على جزء كبير من رأس المال الخاص بك إذا لم يتم وضع أصولك في حسابات تتمتع بمزايا ضريبية لأنواع مختلفة من الأصول.

يمكن أن تكون الحسابات الوساطية الخاضعة للضريبة مكانًا جيدًا لتخزين الأصول التي لا تولد الكثير من الدخل. يمكن أن تكون الحسابات المؤجلة الضريبة ، مثل حساب التقاعد ، خيارًا حكيمًا للأسهم التي تدفع أرباحًا من الأسهم والسندات ذات الدخل الضريبي.

على سبيل المثال ، دعونا نفترض أن لديك سندات بدخل ضريبي عالٍ وأسهم غير توزيعية في محفظتك. ستكون معفاة من الضرائب بنسبة تقريبية مضاعفة للأرباح النقدية. يمكنك وضع سندات العائد العالي في حساب محمي من الضرائب ، مثل حساب SIMPLE IRA ، والاحتفاظ بالأسهم التي لا تدفع أرباحًا في حساب وساطة خاضع للضريبة. يتيح لك ذلك تأجيل الضرائب عن الأرباح النقدية العالية. ويمكنك دفع ضريبة الرأس المال الأقل على الأسهم الخاصة بك إذا قمت ببيعها.

Source: https://www.thebalancemoney.com/stocks-and-bonds-play-different-roles-in-your-portfolio-4012499